Spdr s&p 500 (spy)

Как инвестировать в индекс

S&P 500 – это числовой аналитический показатель, а не торговый инструмент. Его нельзя купить на фондовом рынке. Но инвесторы все равно имеют возможность инвестировать в индекс и зарабатывать на нем. Рассмотрим доступные варианты для россиянина.

ETF и БПИФы

Прямой доступ на американские биржи, где торгуются индексные фонды, следующие за S&P 500, открыт либо квалифицированному инвестору, либо через зарубежного брокера. Если эти варианты вам не подходят, то остается только МосБиржа и торгуемые на ней ETF и БПИФы.

На Московской бирже можно купить индексные фонды, которые включают в свой состав акции американских компаний из S&P 500:

1. FXUS от компании FinEx следует не за S&P 500, а за Solactive, но они очень похожи. Фонд покрывает 85 % фондового рынка США, включает 507 акций. Комиссия – 0,9 %. Котировка на 30.09.2020 – 4 771 руб. Доходность за 5 лет в рублях – 118,22 %, в долларах – 81,39 %.
2. БПИФ “Сбербанк – S&P 500”. Максимальная комиссия – 1 %. Котировка на 30.09.2020 – 1 381,6 руб.
3. БПИФ “Альфа – Капитал Эс энд Пи 500”. Вознаграждение управляющей компании – не более 1,4 %. Инвестирует через покупку акций иностранного ETF. Котировка на 30.09.2020 – 11,54 $.
4. БПИФ “ВТБ – Фонд Акций американских компаний”. Инвестирует через покупку акций иностранного ETF. Комиссия УК – 0,9 %. Котировка на 30.09.2020 – 902,8 руб.

Все перечисленные фонды можно купить на ИИС и воспользоваться налоговыми льготами: либо вернуть до 52 000 руб. в виде возврата ранее уплаченного НДФЛ, либо освободиться от налога на полученную прибыль от операций с ценными бумагами.

ПИФы

Если нет брокерского счета, можно купить паи одного из ПИФа, в составе которого есть ценные бумаги американских компаний.

Например, “Фонд Глобальные акции” от УК “Сбер Управление Активами”. Инвестирует в инвестиционный фонд SPDR S&P 500 ETF TRUST, обыкновенные и привилегированные акции американских компаний и депозитарные расписки.

Один пай стоит 2 558,73 руб. (на 28.09.2020). Взимаются комиссии:

• за управление – 1 % в год;
• при покупке и погашении пая (размер зависит от суммы и места сделки);
• другие – не более 0,65 % в год.

При выборе между ETF и ПИФом я отдаю предпочтение первому. Во-первых, нет никаких проблем с открытием брокерского счета, все делается онлайн за 5 минут. Во-вторых, комиссии значительно меньше. В-третьих, ваша доходность не зависит от компетентности управляющего, ETF просто следует за S&P 500 и повторяет его изменения.

Самостоятельное формирование индекса

Когда мы говорили с вами об индексе РТС, в который входит всего 38 акций, то рассматривали вопрос самостоятельной покупки ценных бумаг из списка. Даже в этом случае процесс требует наличия солидного капитала и времени на постоянное отслеживание котировок и ребалансировку портфеля. Представьте, как это будет происходить, когда акций не 38, а 505.

Преимущества самостоятельной покупки акций – в получении дивидендов (в фондах они сразу реинвестируются управляющей компанией) и отсутствии комиссий за управление. Но вы легко перекроете все плюсы своим потраченным временем и брокерскими комиссиями на купле-продаже активов во время ребалансировки. Считаю, такой вариант инвестирования сложным и нецелесообразным.

Средний прогноз банков по S&P500

Говоря о том, какой прогноз на дальнейший курс индекса sp500, стоит начать с максимальных показателей, которые были достигнуты 20 августа:

• 3 501.38 — закрытие торгов;
• 3 484.55 — внутридневный максимум.

Если вас интересует рынок ценных бумаг, то без этого фонда тяжело обойтись в построении грамотного и сильного портфеля, поскольку он дает регулярно стабильную прибыль, даже, если показатель в пределах торгового дня падает. Многие эксперты сходятся во мнении, что курс будет только расти, пусть и не быстрыми темпами. На момент подготовки статьи показатель составлял 3,246,59, что на 9% выше, нежели в предыдущий день.

Принимая во внимание технический анализ, ситуацию на рынке и даже мировую пандемию, стоит обозначить 3 ключевых момента в развитии:

1. Намечен восходящий тренд, как минимум до выборов в США.
2. Средний дневной рост не будет превышать 5-10%.
3. Можно ожидать падения котировок на уровне 3-5% за день.

Подводя итог, отмечу, что этот индекс, а также индекс NASDAQ в комплексе показывают, акции каких компаний валидные, пользуются спросом и выступают отличным решением для вложения денег. Разумеется, что для попадания в его состав применяются жесткие критерии, а прогнозы на развитие выстраиваются с учетом технического и экспертного анализа. Отмечу, что в России работает индекс РТС, от ведется Московской фондовой биржей и в нем 100 позиций. Является индикатором фондового рынка России. Остается пожелать всем, кто только собирается работать с индексом sp500, покупая акции компаний из его числа, получать от них дивиденды или перепродать бумаги по выгодному курсу.

Профессиональный инвестор с опытом работы 5 лет с разными финансовыми инструментами, ведет свой блог и консультирует вкладчиков. Собственные эффективные методики и информационное сопровождение инвестиций.

Характеристики индекса S&P500

Рассказывая о топ etf фондов, я уточняла важный аспект такого инструмента — покупаете минимальные части многих компаний, что положительно сказывается на диверсификации личного портфеля. Смысл этого фонда — аналогичный, приобретаете ценные бумаги тех корпораций, которые торгуются на NASDAQ или Нью-Йоркской фондовой бирже.

 
Значение индекса показывает суммарную капитализацию компаний.

Для удобства инвесторов следить за графиком индекса sp500 теперь можно онлайн, а начиная с 2006 года была введена поправка — free-float. Она показывает вес каждой компании в общем рейтинге капитализации. Также стоит уточнить, что индекс — не единственный востребованный и популярный в финансовом мире, а его конкурентами является индекс Доу-Джонса — барометр американской экономической системы.

Состав индекса

Поняв, что такое индекс sp500 и зачем он нужен, стоит обратить внимание на состав компаний в нем. Сразу уточню: это не аналогичное описание самых крупных компаний, поскольку в индекс не входят такие фирмы:

• частные корпорации;
• с низкой ликвидностью акций — объем торгов в месяц не превышает 250 тыс.

Авторы делают акцент на то, чтобы различные сферы экономики были представлен в нем как можно полнее:

• 11 секторов,
• 24 групп отраслей,
• 67 отраслей;
• 156 под-отраслей.

 
Для того, чтобы попасть в индекс, капитализация компании должна быть не меньше 6,1 млн. долларов.

Предлагаю с самыми крупными и интересными познакомиться ближе (по состоянию на сегодня)

Показатели капитализации компаний с тикерами, ценой акций

Company	Тикер	Капитализация	Актуальная цена на акции
Apple Inc.	AAPL	6.541898	107.51
Microsoft Corporation	MSFT	5.712748	202.12
Amazon.com Inc.	AMZN	4.848432	3,018.00
Facebook Inc. Class A	FB	2.229153	248.43
Alphabet Inc. Class A	GOOGL	1.596338	1,420.31
Alphabet Inc. Class C	GOOG	1.565773	1,424.80
Berkshire Hathaway Inc. Class B	BRK.B	1.544975	207.88
Johnson & Johnson	JNJ	1.381818	144.67
Procter & Gamble Company	PG	1.250025	136.46
Visa Inc. Class A	V	1.230653	194.76
NVIDIA Corporation	NVDA	1.135065	491.13
Mastercard Incorporated Class A	MA	1.077996	327.00
Home Depot Inc.	HD	1.070748	265.70
JPMorgan Chase & Co.	JPM	1.045602	91.86
UnitedHealth Group Incorporated	UNH	1.018711	292.66
Verizon Communications Inc.	VZ	0.900899	58.87
Adobe Inc.	ADBE	0.849806	467.61
Walt Disney Company	DIS	0.836625	121.87
Salesforce.com Inc.	CRM	0.820619	236.28
PayPal Holdings Inc.	PYPL	0.801859	181.13

Структура индекса

В составе на текущий момент 505 американских компаний, хотя были моменты, когда их было не более 480, что работают в различных секторах. Среди них информационные технологии, финансы, уход за телом и здоровье, индустрия, производство материалов, телекоммуникационный сервис, рынок энергетики и услуг. По своей форме они, как правило, ориентированы на внешние рынки. Доходность по дивидендам составляет около 2%, но чаще благодаря индексу формируют фонды и свои инвестиционные портфели, беря его за пример.

Как купить индекс S&P500?

Предлагаю рассмотреть механизм каждого из вышеперечисленных инструментов торговли SP 500 более подробно:

ETF на SP 500 index

Торгуемый биржевой фонд (ETF) на индекс, оборачивается, как и акции. На данный момент такой вариант инвестирования признается наиболее распространенным.

ETF на SP 500 предлагаются разными операторами. К сожалению, торгующиеся на Мосбирже ETF на S&P500 не предусматривают выплату дивидендов. Полученный доход реинвестируется.

В задачи подобных ETF входит отслеживание изменений значения SP 500 index. Фактически – это составление инвестпортфеля, дублирующего этот биржевый индикатор. ETF- оператор обеспечивает такие же пропорции активов, как и в S&P500. Постоянно контролируется пересчет индекса, в соответствии с которым и производится балансировка инвестиционного портфеля пая.

Сам ETF представляет собой торгуемую часть глобального оборота ценных бумаг. Расхождения  SP 500 и предложенного ETF-оператором инвестиционного портфеля – допускаются, но незначительные и по нескольким пунктам.

ETF на S&P500 оборачивается на ведущих площадках мира. Наиболее крупная из них — Arca (секция Нью-Йоркской биржи NYSE).

ETN на index S&P 500

Торгуемая биржевая нота ETN (Exchange trade notes) – молодой инструмент фондового рынка, не столь широко распространенный, как ETF. На первый взгляд, ETF и ETN на S&P500 выглядят практически идентично. Правда, по своей сути — это принципиально разные биржевые инструменты.

ETN, как долговой инструмент, схож с облигациями. Этот вид ценных бумаг выпускается банками, обязанными погасить по завершению срока обращения ноты сумму, размер которой равен либо эквивалентен значению S&P500.

Необходимо уяснить следующие особенности работы с этим инструментом:

1.ETN копирует динамику изменения индекса S&P500, поскольку это не реальные активы, требующие ребалансировки/корректировки. Это банковское долговое обязательство, исчисляемое в соответствии со структурой S&P500.

1. Существует значительная разница в рисках. Если ETF- оператор прекращает работу на рынке, это фактически не влияет на инвесторов, поскольку портфель наполнен реальными активами, в последующем реализуемыми в пользу владельцев паев. При инвестировании в ETN – необходима самостоятельная оценка рисков финансовой организации, который может даже допустить дефолт по ETN. Впрочем, как и по облигациям. Банк получает гораздо больше комиссионных, нежели оператор ETF.
2. У ETN свой четко определенный срок обращения, эти долговые обязательства, пусть и по индексу S&P 500, погашаются, как и облигации.

Несмотря на все риски, ETN набирает популярность в инвестсообществе, обращается на ведущих мировых биржевых площадках. Основная биржа, где на сегодняшний день обращается ETN на индекс S&P500 — Тель-Авивская фондовая биржа (TASE).

Фьючерсы и опционы на индекс S&P 500

Используя эти инструменты, инвестор получает доступ к покупке S&P500. Правда, в основе этих инструментов все же спекулятивная составляющая.

Они несут повышенные риски вложения денег в S&P500, поскольку используется кредитное плечо. Они также требуют и специальных навыков, чтобы грамотно и успешно инвестировать в индекс S&P 500.

Учитывать индекс S&P 500 необходимо и инвесторам (пассивному или активному), и трейдерам. Просто у каждого свой подход к его использованию. Это отличный финансовый инструмент, который улучшает жизнь всем участникам рынка ценных бумаг

Спасибо за внимание, всегда ваш Максимальный доход!

S&P 500 список компаний

В индекс S&P 500 включены: 400 промышленных корпораций, 20 транспортных, 40 финансовых и 40 коммунальных компаний. Это компании, которые в основном обращаются на NYSE, однако присутствуют также акции, которые котируются на Американской фондовой бирже (АМЕХ), на Nasdaq и во внебиржевом обороте. Выборка индекса составляет около 80% рыночной стоимости всех выпусков, котируемых на NYSE.

Часто этот индекс по своей важности связывается с более старым индексом агентства Доу-Джонс. Чрезвычайно важен вопрос о том, какой индекс более точен, лучше и быстрее отражает процессы, происходящие на фондовом рынке

Многие считают, что лучшим ориентиром является именно индекс S&P 500. Этот индекс является более сложным по сравнению с Доу-Джонсом, но считается также более точным, поскольку в нем представлено большее число корпораций, в том числе из новых секторов экономики, которые лидируют но темпам роста и вкладу в ВВП.

S&P500 не является просто списком крупнейших компаний США, так как в него не попадают компании, находящиеся в частном владении, и компании, акции которых обладают недостаточной ликвидностью. Для включения компании в список расчета индекса разработан ряд критериев. В первую очередь, компания должна работать в секторе производства и услуг и быть американской. Компания должна обладать рыночной капитализацией свыше 4 миллиардов долларов и соответствовать определенным критериям финансовой устойчивости.

История индекса

Рейтинговое агентство Standard&Poor’s начало публиковать индекс S&P 500 в марте 1957 года. Базой расчета SnP послужили данные 1941-43 гг. Изначально туда входило более 400 компаний. В 1970-х годах список дополнили финансовыми брендами.

Сегодня компании из списка индекса SnP 500 отражают 80% капитализации рынка США.

В семействе S&P более 100 рассчитываемых индексов.

Список наиболее интересных приведен в таблице.

Стоимость и динамика за все время

Рассмотрим график индекса S&P 500 за 40 лет — с апреля 1979. Значение у него тогда было круглое и красивое — 100. С 1957 года, когда SnP стали публиковать за 32 года, он увеличился в 10 раз — со значения 10 до 100. И ниже этого значения котировки уже не опускались. SnP 500 — только вверх!

С 1979 прошло две волны повышения цены с дальнейшим понижением, все в рамках повышательного тренда. Третья бычья волна началась летом 1984, усилилась в 1985 и с успехом продолжалась до осени 1987.

Пока не случился Black Monday (Черный понедельник), когда 19 октября произошло самое большое падение Доу Джонса за всю историю — почти на 23%. Причины накапливались постепенно. Резкий рост котировок не было обеспечен реальными показателями. Плюс — отрицательная ситуация с ликвидностью. Со стороны это выглядело как случайное обрушение.

SnP 500 благостно открыл октябрь на отметке 321. И обрушился после Черного понедельника, закрывшись на 251. Минимальные значения достигали 216. Падение за месяц больше 20%. Но повтора 1929 года с последующим многолетним медвежьим трендом SnP не последовало. Уже в декабре котировки развернулись вверх.

Через два года максимумы перед обрушением 1987 быками были пройдены. До декабря 1994 котировки SnP 500 плавно повышались без резких движений. С января 1995 пошло резкое ускорение, которое закончилось так называемым крахом доткомов. Пузырь, который надували 5 лет, начал резко сдуваться.

За 2,5 года индекс SnP сократился почти в два раза. После чего, в 2003, опять стал отрастать. До очередного кризиса 2008 года. При этом SnP отрос до тех же значений, которые были в 2000 году — 1550. И обрушился до нехорошей цифры 666 в марте 2009 г.

И вот 10 лет с коррекционными движениями SnP 500 рисует бычий тренд, которому многие эксперты пророчат скорое окончание. Включая «оракула из Омахи» — Уоррена Баффета. Еще и индекс волатильности неприлично вырос. А он является косвенным свидетельством страха инвесторов и часто предшествует развороту в тренде.

Динамика индекса S&P 500

Бумаги компании должны быть достаточно ликвидными, т.е. отношение годового объема торгов в долларовом выражении к рыночной капитализации должно быть равным или превышать 0.3. Не менее половины акций должно находиться в публичном обращении. Кроме того, агентство старается поддерживать индекс S&P 500 соответствующим секторальной структуре всей группы компаний, имеющих право на включение в индекс, и всей американской экономике. Эти 500 компаний полностью отражают структуру американской экономики.

Контракт является самым ликвидным из всех обращающихся — не только на американских биржах, но и на мировых. Такой спрос на инструмент является результатом того, что американская экономика — самая крупная в мире. Ежемесячно на фондовом рынке США инвестируются сотни миллионов долларов, оборот фондовых бирж исчисляется миллиардами долларов в месяц. Очень многие, если не все инвестиционные фонды, вкладывающиеся в акции компаний, обращающихся на фондовых биржах США, используют срочный рынок для хеджирования своих портфелей, в результате этого обороты по контрактам на фондовые индексы огромны, а самый популярный из них — индекс S&P 500.

ProShares Short S&P 500

• Стоимость $17,76;
• Годовой диапазон торгов $17,39-33,19;
• Издержки инвестирования 0,90%.

ProShares Short S&P 500 (NYSE:SH) ориентирован на достижение динамики, обратной индексу S&P 500 (т. е. предлагает коэффициент -1x).

SH: Недельный таймфрейм

За последние 12 месяцев SH упал примерно на 25%, тогда как S&P 500 и SPY выросли примерно на 15%. Эта разбежка в процентах демонстрирует акцент фонда на ежедневных расчетах.

Фонд был запущен в июне 2006 года. На более долгосрочном графике можно увидеть снижение стоимости фонда.

SH: Месячный таймфрейм

Другими словами, SH может выглядеть как относительно простой ETF, позволяющий играть на понижение S&P 500 без использования заемных средств.

Однако к нему стоит прибегать только для краткосрочных сделок. В идеале на SH следует выделять относительно небольшую сумму.

Подведем итог

Обратный ETF, такой как SH, предлагает участникам рынка инструменты и преимущества хеджирования. Однако не стоит забывать о риске значительных потерь.

Обратные ETF (особенно фонды с кредитным плечом) не подходят долгосрочным инвесторам, поскольку их результаты могут серьезно расходиться с базовым активом.

Инвесторы, желающие хеджировать риски (или придерживающиеся «медвежьей» точки зрения в отношении выбранного индекса или класса активов), могут обратить внимание на ряд других фондов, в том числе:

• Direxion Daily Junior Gold Miners Index Bear 2X Shares (NYSE:JDST);
• Direxion Daily S&P 500 Bear 1X Shares (NYSE:SPDN);
• MicroSectors US Big Banks Index 2X Inverse Leveraged (NYSE:BNKZ);
• ProShares UltraShort MSCI Emerging Markets (NYSE:EEM) (NYSE:EEV);
• ProShares UltraPro Short QQQ (NASDAQ:SQQQ);
• ProShares UltraPro Short S&P500 (NYSE:SPXU);

Розничным инвесторам, заинтересованным в обратных ETF, следует проконсультироваться с зарегистрированным консультантом по финансовым вопросам.

Примечание: Представленные в данной статье активы могут быть недоступны инвесторам некоторых регионов. В этом случае проконсультируйтесь с аккредитованным брокером или консультантом по финансовым вопросам, которые помогут подобрать аналогичный инструмент. Статья носит исключительно ознакомительный характер. Перед принятием инвестиционного решения обязательно проводите дополнительный анализ.

Этапы развития

Впервые компания Standard & Poor’s представила миру S&P 500 в 1957 г. За последние 50 лет он вырос с 89,5 до 3 335,47 пункта (по состоянию на 30.09.2020). Но история развития началась задолго до 1957-го:

1. 1923 г. – появился индекс из 233 акций, представляющих 26 отраслей экономики. Отслеживать изменение в ежедневном режиме было затруднительно.
2. 1926 г. – появился индекс Standard Statistics, который включал 90 ценных бумаг: 50 промышленных, 20 железнодорожных и 20 коммунальных компаний. Его значения впервые стали обновляться ежедневно.
3. 1941 г. – Standard & Poor’s рассчитывает индекс на основе 416 акций из 72 отраслей. Но сохранился еще и S&P 90, правда, состоял из 100 наименований.
4. 1957 г. – S&P 500 объединил в себе два предыдущих индекса и стал существовать в известном нам виде. Такое объединение стало возможным благодаря развитию компьютерных технологий и автоматизации процесса расчета. Структура была такая: 425 промышленных, 60 коммунальных и 15 ж/д предприятий.
5. 1976 г. – изменилась структура: 400 промышленных, 40 коммунальных, 40 финансовых и 20 транспортных предприятий. Впервые в список попали ценные бумаги финансовых компаний.

В любой точке планеты можно онлайн следить за изменением S&P 500 на интерактивном графике. Его динамику публикуют сотни сайтов. По взлетам и падениям можно отследить даты мировых финансовых кризисов и периоды восстановления экономики. За последние 50 лет график выглядит так:

Как купить ETF на индекс S&P500 в России частному инвестору?

Инвестиции в экономику США это была бы отличная возможность не только приумножить свой капитал, но и отличный вариант диверсифицировать инвестиции по странам охватив практически все крупнейшие компании, в один клик.

Вариант 1.

Покупка ETF S&P 500 через Российского брокера.

Через любого лицензированного брокера в России. Но обязательное условия для каждого инвестора, это наличие статуса «квалифицированный инвестор».

Например, это можно сделать либо через Тинькофф Инвестиции, либо через БКС Брокер, какой вам ближе или удобнее, выбирать вам, главное, чтобы были минимальные комиссии, и прочие издержи инвестирования.

Вариант 2.

Покупка ETF S&P 500 напрямую у американского брокера.

На первых шагах может показаться сложнее чем первый, но со временем все окажется как раз наоборот. Это открыть напрямую счет у американского брокера Interactive Brokers.

Да, многих может смущать нахождения брокера и ваших средств в юрисдикции другого государства, но надежность и безопасность проверена профессиональными трейдерами и временем. К тому же, данный брокер является одним из крупнейших в США. Инвестируя через IB у вас, будут доступные всевозможные инвестиционные инструменты, доступ ко всем мировым рынкам и множество полезных и интересных функций.

Если у вас возникнут дополнительные вопросы, обращайтесь, будем рады оказать помощь и поддержку нашим читателям.

Интересные факты об индексе

С момента начала публикации SnP 500 за 62 года к 2019 значение индекса выросло почти в 300 раз.

Что влияет на цену

Манипулировать ценами в интересах одного-двух игроков на таком объеме и количестве торговцев крайне сложно. Если не сказать больше — невозможно. Все определяет реальный спрос и предложение, которые формируются под воздействием целого ряда факторов.

Их на сегодня не в состоянии просчитать ни один суперкомпьютер в мире. Это страхи инвесторов, масса экономических показателей, новости, которые способны обрушить все в один момент. И фундаментально значимые движения в экономике, которые могут развернуть тренд в один день.

Прогноз аналитика и перспективы

Рассмотрим недельный и дневной график S&P.

График SnP 500 недели.

С точки зрения технического анализа, картинка по SnP рисуется крайне интересная. На недельном графике тренд от начала 2016 года сломлен. И сломлен уверенно, с глубоким уходом вниз в конце 2018 года. Многие подумали — вот, наконец, то самое окончание бычьей многолетней фазе. Но рогатые просто так не сдаются и быстро нарисовали отскок, который длится до сих пор.

Сейчас цена находится в самой интересной точке. После 15 растущих недельных свечей и корректирующих 4-х котировки вышли на фигуру «двойная вершина». И отрисовали первую падающую свечу. Это сильный сигнал для медведей.

Если техника подтвердится — цена уверенно может начать снижаться до уровня минимумов декабря 2018 и ниже. У быков остается шанс сломать двойную вершину SnP и увести цену выше, но времени у них мало. Вряд ли им позволят долгие проторговки и стояние на месте на этих уровнях.

Или они уходят выше, или медведи ведут быков к прокурору.

Дневной график SnP 500.

Хорошо видна двойная вершина. Второе, что бросается в глаза, — разворот вверх в декабре 2018 г. прошел на высоких объемах. Он очень плавно к настоящему моменту стал затихать. Тестирование предыдущего локального максимума SnP 500 не вызвало энтузиазма у торговцев. Объемы торгов прошли на прежних значениях, ниже среднего.

Похожие индексы

Единственный индекс, схожий с S&P 500 по значимости влияния на американскую и мировую экономику, — это DJA. Или индекс Доу-Джонса. Самый старый — ему более 120 лет. Включает 30 ведущих компаний США. В отличие от SnP критерий отбора — цена акции эмитента. Эта два индекса дополняют друг друга и являются отличными индикаторами состояния американского фондового рынка в целом.

Состав S&P 500 и методика расчета

S&P 500 не статичный показатель, он меняется вместе с экономикой. Одни компании в нем появляются, другие уходят, становится другим и процентное соотношение отраслей. Если вы посмотрите список компаний, например, в 2005-м и в 2020-м, то увидите огромную разницу: 163 предприятия прошли поглощение, слияние или разделение, 16 стали банкротами.

Полная информация об актуальных стратегиях, которые уже принесли миллионы пассивного дохода инвесторам

Скачать книгу

Состав пересматривают ежеквартально. Сегодня список состоит из 505 акций от 500 эмитентов (некоторые компании выпускают разные классы акций). Наиболее известные: Apple, Microsoft, Amazon, Facebook, Alphabet (Google), Visa, Johnson & Johnson.

Критерии включения ценных бумаг в расчет S&P 500:

• рыночная капитализация более 6 млрд $ США;
• высокая ликвидность – более 250 000 акций в месяц за последние полгода;
• вхождение в листинг на биржах NYSE или Nasdaq;
• доля акций, находящихся в свободном обращении, не менее 50 %.

А теперь опять вернемся к главному конкуренту S&P 500 – промышленному индексу Dow Jones. Разница между ними не только в составе, но и в методике расчета:

Какие компании входят в индекс

В индексе SnP учитывается 500 компаний США с наибольшей капитализацией на бирже. 11 секторов экономики представлены в индексе.

Десятка ведущих компаний SnP 500 с самой большой рыночной стоимостью представлена в таблице.

№ пп	Компания	Направление деятельности	Рыночная капитализация на 08.05.2019 г. млрд. долларов
1	Microsoft	Информационные технологии	960,61
2	Amazon	Электронная коммерция	947,01
3	Apple	Информационные технологии	937,3
4	AlphabetInc C	Коммуникации	815,98
5	AlphabetInc А	—	815,27
7	Berkshire	Инвестиции, финансы	515,99
8	Johnson&Johnson	Товары для здоровья	371,7
9	JP Morgan	Инвестиции, финансы	367,13
10	ExxonMobil	Энергетика	324,82

Разбивка SnP 500 по секторам экономики

Первые три места занимают информационные технологии — производство ПО и гаджетов, товары для здравоохранения и финансовый сектор — инвестиционно-банковские операции. Это почти половина (48%) объема SnP 500.

Как и где заработать на индексе

Рассмотрим разные варианты заработка на движении SnP 500.

1. Торговля производными инструментами — фьючерсами на базовый актив индекса SnP. Самый простой путь — на Московской бирже. Фьючерс с тиккером U500 торгуется с июня 2018 года. Объем на сегодня 1 контракта ≈2200 долларов. В рублях ≈ 144 000. Гарантийное обеспечение 7%. Чтобы купить один контракт, необходимо внести ≈10 000 рублей. Котировка в пунктах, шаг изменения цены 0,25 пункта. Московская биржа гарантирует корреляцию с базовым активом в 99,9%.

В таблице приведены результаты торгов ближайшего фьючерса с исполнением в июне. Код контракта U500-6.19 (месяц, год выхода фьючерса на экспирацию). Как видно из таблицы, открыто 26 тысяч контрактов.

1. Торговля фьючерсами на электронной площадке Globex Чикагской биржи (CME). Два вида контракта. Первый — фьючерс на базовый актив S&P 500, формула расчета цены 250×котировки индекса. Если на сегодня значение SP2800, ст-сть контракта $700 000. Второй — E-mini S&P 500, наиболее доступный и интересный для обычного инвестора. Формула цены 50×значение индекса. В 5 раз меньше своего старшего брата. Тикер ES.
2. Торговля CFD-контрактами. Распространенный подход, практикуемый форекс-брокерами через торговый терминал MT4. Через один счет и терминал можно торговать как CFD на нефть брент, так и на индекс S&P.
3. Покупка\продажа паев индексных фондов, базой которых является индекс SnP. В том числе ETF. Один из самых популярных — торгуемый на NYSE SPDRS&P 500 (SPY).

Предостережение о Форексе и бинарных опционах

Бинарные опционы — это рулетка, ставки в которой — цена изменения. В самом названии зашит алгоритм — все или ничего, выигрыш или полный проигрыш денег, которые вы поставили.

Виды бинарных опционов:

• Call (покупка) и Put (продажа). Самый простой и популярный способ отъема денег у населения. Все, что нужно, — спрогнозировать направление цены, вверх или вниз;
• достижение уровня цены. Делается ставка до экспирации на угадывание — достигнет или нет;
• ценовой ход в определяемом коридоре или выход из него.

Определены нижняя и верхняя стенки коридора, а также момент выхода на экспирацию. Если котировки касаются стенок коридора, поставленная сумма переходит более удачливому.

Казино, которое не имеет никакого отношения к регулируемому нормальному фондовому рынку — это бинарные опционы в российских условиях. К деривативам типа фьючерса или стандартным опционам это также не относится.

ForEx — международный межбанковский рынок обмена валюты. Объем обычной сделки — от нескольких миллионов долларов.

Дыры в законодательстве нашей страны позволяют существовать компаниям, спекулирующим на этой теме. Форекс для частного лица — это внебиржевой рынок, на котором либо отсутствует правовое регулирование со стороны государства, либо оно ограничено.

Лучшие брокеры

Для торговли производными инструментами в качестве базового актива SnP 500 или CFD-контракта необходим посредник — лицензированная брокерская компания на Московской бирже или на иностранных площадках.

Проверенные иностранные брокеры

Название	Рейтинг	Плюсы	Минусы
Interactive Brokers	8/10	Говорят по-русски	Абонентская плата 10$\месяц
CapTrader	8/10	Нет абонентской платы	Говорят только по английски
Lightspeed	7/10	Низкий минимальный депозит	Навязывают услуги
TD Ameritrade	6.5/10	Низкие комиссии	Не всем открывают счет

Где торгуется S&P 500

Поскольку S&P500 это лишь виртуальная корзина активов, индекс SP 500 купить на бирже не получится. Учитывая, включенные в него высоколиквидные акции, можно попытаться копировать его динамику и состав. Правда, для этого потребуется как минимум миллион $.

Для многих частных инвесторов – такие действия невозможны, да и сформировать инвестиционный портфель, куда будет включено более полутысячи активов, выдержав необходимую долю каждой компании, очень трудно.

Для инвестиций в SP 500 было разработано ряд инструментов, позволяющих проводить операции, как и с ценными бумагами. Это торгуемый инвестфонд ETF, биржевая нота ETN, а также фьючерсы с опционами.

На Московской бирже также представлены фонды, предлагающие вложиться в SP 500. Покупка осуществляется через брокерский фонд либо ИИС:

1. AKSР — ПИФ от УК «Альфа-капитал», с включенными акциями ETF iShares Core S&P 500. Паи выкупаются лишь за доллары.
2. Биржевой ПИФ SBSP, созданный УК «Сбербанк управление активами», торгующий включенными в индекс активами компаний. Эти паи приобретаются за рубли и доллары.
3. ПИФ VTBА от УК «ВТБ-капитал», отслеживающий акции SP 500, поскольку является собственником ценных бумаг ETF iShares Core S&P 500 UCITS (CSPX). Выкуп паев с VTBA совершаются за рубли и доллары.
4. FXUS — торгуемый ETF от компании FinEx практически полностью копирует S&P 500, но в его инвестиционный портфель включено больше активов. Не 505, а 540 эмитентом. Они приобретаются за рубли и доллары.

Вышеперечисленные фонды не выплачивают дивиденды. Полученные доходы реинвестируются, направляются на покупку акций в соответствии со стратегией инвестфонда.

Заключение

Надеюсь, вам стало более или менее понятно, что такое S&P 500. Исторически сложилось, что за его динамикой следят инвесторы со всего мира. Во-первых, они хотят заработать на его росте. Во-вторых, от состояния американской экономики зависит и состояние экономик других стран мира. Нравится нам или нет, но это сложившийся факт.

Эксперты прогнозируют изменение ситуации, но я думаю, что это случится не через год и не через 10 лет, а значительно позже. У россиян есть возможность инвестировать в крупнейшую экономику мира. Надо ею воспользоваться на свое благо и благо своей страны, ведь большую часть заработанных денег мы будем тратить дома, а не в США. А вы как считаете?